查找:                      转第 显示法宝之窗 隐藏相关资料 下载下载 收藏收藏 打印打印 转发转发 小字 小字 大字 大字
【期刊名称】 《金融法苑》
第十四讲 对商业银行远期信用证业务的监管
【作者】 张为一【作者单位】 北京大学金融法研究中心
【分类】 银行法【期刊年份】 1999年
【期号】 15(15)【总期号】 总第二十七期
【页码】 87
【全文】法宝引证码CLI.A.1145462    
  一、背景知识与案例
  (一)什么是远期信用证?跟单信用证业务的重要国际惯例“ UCP500”并未对远期信用证作明确定义,该惯例只是把信用证分为即期付款信用证、延期付款信用证和承兑付款信用证。对于承兑付款信用证,开证银行收到卖方提交的单据后并不立即付款,而仅在远期汇票上承兑,待汇票到期日届满时才付款。我国金融监管意义上的远期信用证主要就是指自银行承兑日起算至付款日为90天以上的承兑信用证。
  (二)远期信用证监管的政策背景:对远期信用证的监管是以我国目前的外汇管理政策为背景的。我国于1996年接受了国际货币基金组织协定第8条义务,实现了人民币经常项目的可兑换,但我国对资本项目仍实行审批管理。具体表现为只要有真实的交易基础,商品、服务、转移支付等经常项目下就可自由付汇;而涉及到资本项目,即国际收支中因资本输入输出而产生的资产与负债的增减项目(包括直接投资、各类贷款、证券投资等),就需要外汇管理部门的事前审批。这种情况就好像是一国的外汇管理之城有两扇门,一扇门关闭着而另一扇门已经敞开了,在利益的驱动下,不法之徒自然会想尽办法从开放的门中混进混出,借经常项目之名,行资本项目之实。其中一种情况就是假借贸易支付的名义向银行申请开立远期信用证,然后利用该信用证进行非贸易融资。
  (三)一个真实的案例:1996年6月4日,境内A公司向境内某中资银行(甲银行)申请开立期限为150天的远期信用证,金额为950,000美元,用于进口澳大利亚牛皮,受益人是澳国B公司,甲银行未收开证保证金。开证后甲银行收到澳国新亚银行寄来的该信用证项下单据,同时带有未提交提单等不符点,甲银行将不符点提示给A公司,该公司同意接受全部不符点。付款日到来时,A公司未能将相应金额人民币存入甲银行帐户,甲银行只好为该公司垫款并代其购汇以便向持有汇票的境外银行付款。此后,B公司以部分退货为名向A公司汇入850, 000美元。A公司用上述外汇归还甲银行部分垫款,余额部分一直未偿还。事后调查得知,该案中A公司与B公司之间关系密切(有同一主要股东),两公司之间根本没有真实的贸易交易(B公司从未向A公司移交提单或其他商品物权单据)。甲银行所收到的新亚银行寄来的信用证项下单据如保险单、装箱单、发票等均为B公司伪造,经过事先串通的A公司表示接受该套单据,于是不明真相的甲银行对汇票予以承兑。而一经承兑,信用证受益人即B公司就将该汇票提交境外银行要求贴现,由于甲银行的国际信誉良好,境外银行愿意予以贴现,该笔款项被B公司使用完毕后,以退货款名义入境并经由A公司归还甲银行。
  以上案例只是利用远期信用证变相套取银行资金的一种简单形式,实践中还有循环开证的情况,即开证申请人在第一份信用证即将到期时,再向银行申请开立第二份信用证,然后用新的信用证在境外融资并汇回国内以归还第一份信用证下的银行垫款。这样循环反复,境外的信用证受益人手中就总有“活钱”可用。
  二、为什么要对远期信用证进行监管?
  对远期信用证业务的监管,主要有如下两方面作用:
  首先,保障开证行的资产安全。因为开立远期信用证的银行可能面临着垫款无法回收的风险。信用证是开证行有条件的付款承诺,只要受益人或议付银行提交符合信用证要求的单据,付款条件就成立,开证行就必须承兑、付款。开证行对远期汇票承兑后,对该汇票作贴现的银行就有权要求承兑银行到期付款。开证行的上述付款责任是第一位的,也就是说无论开证申请人是否最终会偿付开证行,开证行都必须先对外付款。因此信用证业务被视为银行的或有负债,应按一定比例转为表内负债。目前一些商业银行的分支机构一味追求扩大业务量而没有把开立远期信用证纳入授信业务来严格管理,导致对资信水平不合格的申请人不当授信。另外,远期信用证的功能是为申请人提供延期付款的便利,实践中申请人一般无力交纳像即期信用证下那样高比例的保证金(比如开证金额的80%),而且远期信用证业务中开证申请人不用像即期信用证下那样先付款再赎单或利用信托收据赎单,也就是说开证行不能像在即期信用证业务中那样用信用证项下的货物做收回垫款的担保。因此远期信用证的开证行给予了开证申请人更多的信用,也就承担了更大的风险。一旦有人利用无贸易背景的远期信用证进行非贸易融资,而融资项目又出现商业上的失败,实际用款人无力把该信用证下款项通过开证申请人归还开证行或根本就不想归还,则开证行对外垫付的款项就难以收回。因此对远期信用证的监管首先是基于银行经营活动应遵循的“安全性”原则,为保护银行合法利益而采取的措施。爬数据可耻
  其次,加强远期信用证的监管是为了保障我国的金融安全。根据国际货币基金组织对外债的定义和管理框架,90天以上的远期信用证是对贸易买方提供的延期付款便利,应视为外债《即期信用证及90天以下的远期信用证被认为只是对国际贸易提供的结算服务,不被视为外债)。既然 90天以上的远期信用证被视为外债,那么在金额、期限等方面就应接受外债管理部

  ······

法宝用户,请登录后查看全部内容。
还不是用户?点击单篇购买;单位用户可在线填写“申请试用表”申请试用或直接致电400-810-8266成为法宝付费用户。
©北大法宝:(www.pkulaw.cn)专业提供法律信息、法学知识和法律软件领域各类解决方案。北大法宝为您提供丰富的参考资料,正式引用法规条文时请与标准文本核对
欢迎查看所有产品和服务。法宝快讯:如何快速找到您需要的检索结果?好饿但是不想动    法宝V5有何新特色?
扫码阅读
本篇【法宝引证码CLI.A.1145462      关注法宝动态:  

法宝联想
【共引文献】
【作者其他文献】
【引用法规】

热门视频更多